|
ИСТИНА |
Войти в систему Регистрация |
ИСТИНА ИНХС РАН |
||
Третий из лучших: контракты неизвестного типа при ненаблюдаемых действиях - случай морального риска и неблагоприятного отборакурсовая работа (Специалист)
- Научный руководитель: Кабанов Юрий Михайлович
- Автор: Кремер Тимур
- Тип: Специалист
- Организация, в которой проходила защита: МГУ имени М.В. Ломоносова
- Кафедра: Кафедра теории вероятностей
- Год защиты: 2020
- Курс: 3
- Аннотация: В курсовой работе изучается теория контрактов. Рассматривается один из случаев так называемой задачи принципала-агента: случай морального риска (moral hazard) и неблагоприятного отбора (adverse selection), который предполагает изучение контрактов неизвестного типа (hidden type) при ненаблюдаемых действиях (hidden action). Сложности, связанные с изучением конкретного этого случая, позволяют говорить о контракте такого типа как о «третьем из лучших» (third best). Задача агента и задача принципала переформулируются как задачи максимизации интегральных функционалов. Рассмотрены некоторые элементарные случаи, например, случай с линейными функциями полезности агента и принципала. Дана мотивация модели управления волатильностью, её практический смысл.
- Добавил в систему: Кабанов Юрий Михайлович